2022年資管新規(guī)正式執(zhí)行,理財替代需求大幅增長,固收類基金風險收益性價比凸顯,優(yōu)質基金產品的規(guī)模也快速增長。華寶基金旗下由資深績優(yōu)基金經理李棟梁管理,今年7月剛剛榮獲由證券時報頒發(fā)的基金業(yè)權威大獎“五年持續(xù)回報積極債券型明星基金獎”的旗艦債基——華寶寶康債基金(A份額:240003,C份額:007964)在2022年三季度的短短三個月內,基金規(guī)模猛增近40億元達到9月末的61.90億元,單季度規(guī)模增幅高達180%。
(資料圖片)
Wind數據統(tǒng)計,華寶寶康債基金三季度規(guī)模猛增近40億元,在全市場2022年6月30日之前成立的2800余只債券型基金中高居前2%(40/2844),其單季度規(guī)模增幅高居前5%(127/2844)。這亦是華寶寶康債基金保有規(guī)模首次超60億元大關。
十年磨一劍歷久彌香
今年在多重因素交織下,A股市場波動加劇,多數股票型基金的賺錢效應大打折扣,這也反向刺激著投資者將目光轉向中低風險的基金產品——債券型基金。華寶寶康債基金成立于2003年7月15日,是華寶基金成立后發(fā)行的首批產品之一。長期以來,華寶寶康債基金以其回撤可控、回報穩(wěn)健、持有體驗較好的特點,獲得了眾多投資者的認可。
2022年以來,華寶寶康債基金單位凈值迭創(chuàng)歷史新高,該基金成立19年以來,年年取得正收益*。李棟梁自2011年6月28日開始管理華寶寶康債基金,至今已11年有余。Wind數據顯示,放眼全市場,截至2022年9月30日,國內公募基金在任債券基金經理共784人,其中管理同一只產品超過10年的基金經理僅有17人,占比不足3%,而李棟梁就是其中之一。
這樣的長情,換來了華寶寶康債基金的業(yè)績長青??梢哉f,李棟梁是一位市場稀缺的“任職超十年、十年正收益”的債基“雙十”基金經理*。
2017-2021年的過去5個完整年度,華寶寶康債A(240003)基金凈值曲線穩(wěn)健向上,這顯著得益于李棟梁在倉位上的靈活調整,同時在短期交易機會上的精準把控。例如,在2020年的可轉債震蕩市,華寶寶康債基金在李棟梁的管理下,低吸高拋,抓住了交易性機會,貢獻了不少收益;在2021年的可轉債牛市里,華寶寶康債基金較為充分地把握住了結構性牛市的紅利。
這些經典戰(zhàn)役,將李棟梁出色的“擇時能力”展現地淋漓盡致。值得一提的是,華寶寶康債基金分紅比例高,分紅頻率穩(wěn)定,截至2022年9月30日,該基金成立以來累計分紅25次,累計分紅近23億元。截至2022年10月31日,海通證券給予華寶寶康債基金5年、10年期五星最高評級。
如今,華寶寶康債基金規(guī)模的猛烈攀升,映現的正是李棟梁的十余年之功與基金業(yè)績的歷久彌香。
19年固收大廠行穩(wěn)致遠
李棟梁有著19年證券從業(yè)經歷、10年以上的債券基金管理經驗,經過多年信用研究和流動性產品管理的沉淀,李棟梁對貨幣政策、市場趨勢有著極為敏銳的嗅覺。其管理的華寶可轉債、華寶新飛躍、華寶增強收益?zhèn)然?,同樣表現出色。
基金經理身份之外,李棟梁還是華寶基金混合資產部總經理,混合資產部以公司創(chuàng)新研究發(fā)展中心、信用分析師、專職交易員為依托,利用自身在純債、可轉債和股票方面的豐富經驗,做好基金投資。目前華寶基金混合資產部管理著公司10余只債券型基金和混合型基金,包括一級債基、二級債基、可轉債基金以及偏債混合型基金。
作為已運營19年固收投資大廠,華寶基金也持續(xù)以業(yè)績和規(guī)模的“雙豐收”,詮釋著“穩(wěn)見智,信達遠”的投研智慧。華寶基金的固收團隊風格穩(wěn)健、嗅覺敏銳,目前已經形成包括多種投資策略、覆蓋多個投資領域的固定收益類全產品線,適應從機構投資人到個人投資人,從銀行渠道到互金平臺,從標準化策略到定制策略,全市場多元化的投資需求。產品涵蓋一二級債券基金、中短債基金、中長期純債基金、債券指數基金、可轉債基金、貨幣基金、偏債混合基金、同業(yè)存單指基等各細分領域。
截至2022年9月末,華寶基金固定收益業(yè)務最新在管資產規(guī)模總計達2851億元(含貨基規(guī)模),其中,債券型基金+偏債混合型基金+部分靈活配置混合型基金管理規(guī)模達437億元,其固定收益業(yè)務規(guī)模在同業(yè)排名中穩(wěn)居前列。
*注:此處的一年是自基金成立日2003.7.15算起,2003.7.15-2022.7.14為19個年度。業(yè)績數據已經托管行復核。債基“雙十”基金經理指管理同一只債券型基金超10年且任職10年間年年實現正收益的基金經理。
數據來源:基金定期報告、海通證券、銀河證券,數據截至2022.9.30;海通證券評級數據截至2022.10.31。華寶寶康債歷任基金經理為王旭?。?003.7.15-2009.3.31)、譚微思(2009.3.31-2012.2.29)及李棟梁(2011-06-28至今)。華寶寶康債業(yè)績比較基準為中證綜合債指數收益率,其2017-2021年分年度凈值增長率及其業(yè)績比較基準增長率分別為2.06%、7.15%、4.05%、4.10%、6.83%及0.28%、8.12%、4.67%、2.97%、5.23%。李棟梁自2017.2.27起任華寶新飛躍基金的基金經理,基金業(yè)績基準為滬深300指數收益率×50% +上證國債指數收益率×50%,任職以來投資回報90.42%,基準回報19.46%;自2021.4.23起任華寶雙債增強基金的基金經理,基金的業(yè)績基準為中證綜合債指數收益率×50%+中證可轉換債券指數收益率×40%+滬深300指數收益率×10%,任職以來投資回報3.76%,基準回報4.14%;自2014.10.11起擔任華寶增強收益基金的基金經理,基金的業(yè)績基準為中國債券總指數收益率×100%,任職以來投資回報47.33%,基準回報10.94%;自2016.6.1起擔任華寶可轉債基金的基金經理,基金的業(yè)績基準為標普中國可轉債指數收益率×70%+上證國債指數收益率×30%,任職以來投資回報64.30%,基準回報37.95%。自2022.5.26起擔任華寶安宜債基金的基金經理,基金的業(yè)績基準為中證綜合債指數收益率×80%+中證可轉換債券指數收益率×10%+滬深300指數收益率×10%,任職以來投資回報0.92%,基準回報0.86%。
風險提示:本產品由華寶基金發(fā)行與管理,代銷機構不承擔產品的投資、兌付和風險管理責任。投資人應當認真閱讀《基金合同》、《招募說明書》、《基金產品資料概要》等基金法律文件,了解基金的風險收益特征,選擇與自身風險承受能力相適應的產品?;疬^往業(yè)績并不預示其未來表現,基金投資需謹慎!基金管理人對本產品的風險等級評定為R2(中低風險)。銷售機構(包括基金管理人直銷機構和其他銷售機構)根據相關法律法規(guī)對本基金進行風險評價,投資者應及時關注基金管理人出具的適當性意見,各銷售機構關于適當性的意見不必然一致,且基金銷售機構所出具的基金產品風險等級評價結果不得低于基金管理人作出的風險等級評價結果?;鸷贤嘘P于基金風險收益特征與基金風險等級因考慮因素不同而存在差異。投資者應了解基金的風險收益情況,結合自身投資目的、期限、投資經驗及風險承受能力謹慎選擇基金產品并自行承擔風險。中國證監(jiān)會對本基金的注冊,并不表明其對本基金的投資價值、市場前景和收益做出實質性判斷或保證?;鹜顿Y需謹慎。
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