2021年底資管新規(guī)三年過渡期平穩(wěn)結(jié)束,今年迎來正式落地,自此銀行理財(cái)業(yè)務(wù)徹底向凈值化全面轉(zhuǎn)型,理財(cái)替代需求也面臨爆發(fā)式增長(zhǎng),當(dāng)前中短債基金成為熱門之選,近期公募密集布局短債產(chǎn)品,且多只開始限制大額申購。已于日前發(fā)行的國(guó)聯(lián)安恒悅90天持有期債券基金就是一只短債產(chǎn)品,基金經(jīng)理擬由國(guó)聯(lián)安基金現(xiàn)金管理部總經(jīng)理萬莉擔(dān)任。
萬莉表示,銀行理財(cái)凈值化是資管行業(yè)順應(yīng)時(shí)代發(fā)展的產(chǎn)物,在低利率高波動(dòng)的市場(chǎng)環(huán)境下,為滿足投資者對(duì)穩(wěn)健理財(cái)替代產(chǎn)品的需求,公司專門設(shè)置現(xiàn)金管理部門,構(gòu)建以貨幣基金為核心,短期債基產(chǎn)品為序列的衛(wèi)星策略,例如已發(fā)行的國(guó)聯(lián)安短債基金,國(guó)聯(lián)安6個(gè)月等的設(shè)立都是該布局的體現(xiàn)。在當(dāng)前時(shí)點(diǎn)下,公司積極布局短債類產(chǎn)品,一方面是處于產(chǎn)品布局的考慮,另一方面是基于當(dāng)前市場(chǎng)行情的判斷,開年以來,受國(guó)內(nèi)外經(jīng)濟(jì)形勢(shì)的影響,權(quán)益市場(chǎng)波動(dòng)加大,大量資金產(chǎn)生了短期避險(xiǎn)需求,從近期中短債以及理財(cái)產(chǎn)品的規(guī)模增長(zhǎng)即可看出。即將發(fā)行的國(guó)聯(lián)安恒悅90天持有期債券投資理念就是“低風(fēng)險(xiǎn)、低回撤”,“產(chǎn)品的主要收益來源于票息和杠桿套息,將采用短久期杠桿策略,票息與杠桿都將高于傳統(tǒng)貨基,有機(jī)會(huì)在較好的回撤控制的前提下,爭(zhēng)取更好的收益。我們的投資目標(biāo)就是為投資者描繪出一條相對(duì)平穩(wěn)與放心的收益曲線。”
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